Usta isimlerden iki hisse analizi

“ANA DİRENÇ NOKTASI 124.500’DE”

İbrahim Usul / TEB Yatırım Araştırma Müdürü

"Koronavirüsün Çin dışına yayılmaya başlaması ve artan jeopolitik endişeler geçen hafta BİST'te satışlara neden oldu. BİST-100 Endeksi’nin bu satışlarla haftanın ikinci yarısında 115.000'in altını test ettiğini gördük. Kısa vadeli göstergelerin aşırı satıma işaret etmesi ve bu bölgeden geri dönüş yönünde ortaya çıkan sinyaller, teknik bazda BİST'te satışların bu hafta durulmaya başlayabileceğini, ilk etapta 20 günlük ortalama olan lig.800'e doğru bir toparlanma yaşanabileceğini gösteriyor. Bu seviyenin üzerine dönülmesi, yeni bir yükseliş momentumunun yakalanmasını, endeksin 121.500’e yönelmesini sağlayacak. Ana direnç noktası olarak 124.500 takibimizde olacak. Önemli destek noktaları olarak 115.200 ve 114-500 izlenebilir. Daha orta vadeli destek ve denge seviyeleri olarak 113.300 ve 111.900 ön plana çıkıyor."


24 Şubat 2020 - 16:40
13

"ORGE'DEN YÜZDE 62'LİK KAZANÇ"

Ali Kerim Akkoyunlu/ Gedik Yatırım Araştırma Direktörü 

"Orge Enerji'nin son çeyrekte net satışları, üçüncü çeyreğe göre yüzde 0,8, 2018 son çeyreğe göre yüzde 6,3 düşüşle 39,3 milyon TL oldu. 2019 satış gelirleri ise 2018'e göre yüzde 9,6 artışla 140,8 milyon TL seviyesinde gerçekleşti. Son çeyrekte yıllık bazda yüzde 29,1 düşüşle 16,9 milyon TL net kâr elde eden Orge'nin 2019 yılı net kârı, 2018'e kıyasla yüzde 11,9 düştü ve 45,3 milyon TL'ye geriledi. FVAÖK ise son çeyrekte 17,4 milyon TL, 2019'da 55,5 milyon TL oldu. Dördüncü çeyrekte şirketin satış gelirleri çeyrektik bazda hafif daralmasına karşın, faaliyet kârlılığındaki artış ve marjlardaki gelişim operasyonel performansa katkı sağladı. Hisse son 12 ayda yüzde 62 getiri sağladı ve BİST-100’ün yüzde 39 üzerinde performans sergiledi. Örge hisseleri, 2020 beklentilerine göre 5,6x FD/FAVÖK ile işlem görüyor."


24 Şubat 2020 - 16:40
23

“FONET’İN GETİRİSİ ‘ENDEKS ÜZERİ”’

Bora Tezgüler/ Ak Yatırım Araştırma Müdürü 

"Fonet için 10,40 TL olan 12 aylık hedef fiyatımızı ve 'Endeks Üzeri Getiri' önerimizi koruyoruz. Fonet Yazılım, son çeyrekte yıllık yüzde 69, çeyrek bazda yüzde 34 gerilemeyle 3,1 milyon TL net kâr açıkladı. 2019 net kârı yıllık yüzde 20 büyümeyle 14,7 milyon TL'ye yükseldi. Ciro, son çeyrekte yıllık yüzde 21 düştü ve 12,8 milyon TL oldu. 2018 son çeyrekte şirket bir kereye mahsus büyük bir sözleşme imzalamıştı. Bundan kaynaklanan baz etkisi var. 2019 cirosu ise yıllık yüzde 37 büyümeyle 49,1 milyon TL'ye ulaştı. 2019'da Fonet, 56 milyon TL'lik sözleşmelere imza attı. Mevcutta katıldığı ve sonucunu beklediği ihalelerin tutarı 42,5 milyon TL. Şirket, 14 Şubat'ta açıklanan 3,33 milyon TL'lik Sivas Sağlık Bilgi Yönetim Sistemi (SBYS) ihalesinin ise teknik şartnamesinin uygun olmadığı gerekçesiyle iptal edildiğini açıkladı."

(EKONOMİST DERGİSİ)


24 Şubat 2020 - 16:40
33